瞄股网1月6日:短线大盘还将冲高 技术上存在严重超买现象

2021-01-06 11:18:11来源:瞄股网作者:小思

  今日可申购新股:之江生物。

  今日可申购可转债:无。

  今日上市新股:新亚电子、华安鑫创、祖名股份

  今日可转债上市:威唐转债、朗新转债。

  今日A股市场分红与财经日历:起帆电缆。

  尽管隔夜美股大跌,但人民币汇率大涨,继续推升国内资产价格上涨,周二大盘低开后盘中多次上攻,午后成功翻红并一路上行,最高点收盘。最终,大盘以上涨 0.73%收盘,创业板上涨 0.65%,两市总成交量较前一交易日增加约 8.8%,量能有所增加,再度突破万亿,场外资金继续流入,场内资金维持活跃,龙头个股引力仍存,情绪较为稳定,信心继续增强。

  量能有所增加,个股活跃度维持,市场分化加剧,当日有 90 家个股涨停,有 97 家个股涨幅在 10%涨停板之上,有 18 家个股跌停,有 21 家个股跌幅在 10%跌停板之上,涨幅超过 5%个股有 253 家,跌幅超过 5%的个股有 115 家。当日表现相对较好的为食品、猪肉、半导体、锂矿等,表现相对较弱的为燃气、煤矿、汽车等,个股普涨。高位板块内出现分化,低位板块出现补涨行情量能有所增加,赚钱效应较好,亏钱效应仍存,市场聚焦龙头,结构行情深化,题材主导市场,是周二盘面主要特征。

  技术面分析

  从技术上看,周二大盘低开之后便一路震荡盘升,以最高点收盘,并呈价涨量增态势。大盘中短期均线加速多头发散,不但强势特征明显,也制约着大盘盘中回落空间,价涨量增的量价关系,短线大盘盘中将继续冲高,但大盘已收在上升通道的上轨,技术上将形成压力,加之技术上短线继续处于超买态势,若量能难以释放,则有冲高回落压力。

  分时图技术指标显示,5 分钟 SKD 指标连续顶背离,15 分钟 MACD 指标顶背离,30 分钟 MACD 指标及 SKD 指标顶背离,30 分钟 K 线组合为小的“吊线”,60 分钟 SKD 指标顶背离,短线大盘存在技术性回调压力,但 60 分钟 MACD 指标多头强化,不但制约大盘盘中回落空间,也有利于大盘趋势得到保持。

  上证 50 价涨量增,5 日均线支撑,中短期均线加速多头排列,价涨量增的量价关系,短线盘中还将继续冲高,但短线有所超买,再冲高后,技术上有回调压力。

  创业板价涨量增,所有均线多头怕列并加速,强势特征明显,价涨量增的量价关系,短线盘中还将冲高,但指数偏离 5 日线过远,技术上严重超买,加之周线 MACD 指标严重顶背离,短线回调压力大,回抽 5日线寻支撑

  综合技术分析,我们认为,短线大盘盘中还将冲高,但技术上存在严重超买现象,市场存在获利回吐压力,量能决定短线走势,若量能继续释放,即便短线回调,回调空间有限,回调后还将继续加速上行,若量能出现萎缩,则大盘短线步入休整,市场上行节奏将放缓。

  财经要闻

  中国人民银行、 国家外汇管理局决定将境内企业境外放款的宏观审慎调节系数由0.3上调至0.5

  人社部再发2个新职业国家标准

  《 成渝地区双城经济圈便捷生活行动方案 》印发 。

  海南省元旦期间离岛免税销售额达 5.4 亿元

  基本面分析

  近一段时期以来,美元指数大幅走弱,如我们之前所预期的那样,美元指数不但重新回落到 90 之下,盘中还再创去年 3 月 20 日回调以来新低。与之相对应的是,人民币兑美元离岸汇率继续大幅升值,升至 2018 年 6 月 15 日以来新高,盘中不但突破 6.5 关口,还在向 6.4 关口挺进,人民币兑美元离岸汇率自去年 5 月 27 日趋势性上涨以来,已上涨超 7300 个 BP,涨幅高达 10.24%,人民币兑美元升值趋势还在延续,不但未有出现拐点向下迹象,甚至升值还在提速。

  除了人民币兑美元升值,其它主要经济体货币兑美元都在升值,欧元兑美元升值较为明显,欧元兑美元从底部升值到目前,升值高达 15.76%,英镑兑美元从底部升值到目前,升值高达 20%,澳元兑美元从底部升值到目前,最高升值约 43.63%,与美元大幅回落相对应的,还有大宗商品价格的持续攀升,美元持续外溢效应导致全球流动性持续宽松局面,流动性泛滥让全球各经济体股市保持高位运行,更让去年四季度的市场风险偏好维持在高位,美股连创历史新高。

  新年伊始,美元指数大幅回落,人民币兑美元连续大幅走强,全球主要经济体货币兑美元保持强势,但美股大幅回落,走出“断头铡”走势,大宗商品价格也未能再续强势,原因在于,美国疫情失控,新冠感染人数急剧攀升,英国新冠变异封城,全球疫情有重新加剧的态势,消费难有起色,甚至有可能再度萧条,市场预测的今年上半年全球经济复苏的幅度大幅降低,尽管 GDP 增速上半年同比有望转正,但环比却有可能出现回落走势,这就是为什么近期内外市场顺周期股大幅走低的原因所在。去年四季度,市场预期全球经济在疫苗效应加基数效应共振下,今年上半年全球经济将大幅复苏,加之美股受大水漫灌推动的牛市出现严重的估值泡沫,都将给美联储货币政策退出提供了理论依据及政策腾挪空间,市场曾经担忧美联储会提前退出无限量 QE,如此也将造成全球流动性从宽松转向偏紧,对流动性推动的全球高风险市场造成压力,担忧美股一旦大幅回落,全球金融危机将再度发生。

  从目前的疫情扩散及变异给全球经济造成怎样程度的损失,还具有较大的不确定性,相较于股市泡沫与经济损失,孰重孰轻,美联储也心知肚明,再结合去年底美政府出台的 9000 亿美元财政刺激政策,我们相信,美联储的不但不会提前退出无限量 QE,甚至有可能延长无限量 QE 政策的退出时间,美元继续回落将是大概率事件,大宗商品价格受困于经济回落压力而难以走强,市场期望值较高的顺周期行情将告一段落。

  我们认为,当前美股所面临的问题,是疫情导致经济再度回落,进一步强化估值泡沫的问题,美股的回落与流动性无关,只要流动性保持相对的充沛,那么即便美股回落,也不会引发金融危机,只要金融危机不出现,外资就不会从 A 股市场撤出,也就难以对 A 股市场走势造成实质性影响,A 股市场继续保持相对独立性走势,这是 A 股市场新年伊始继续成为全球资本市场领头羊的原因所在。

  我们判断,美经济回落的压力非常大,美联储货币政策不退出,美元继续回落是大概率事件,人民币升值压力继续加大,全球疫情扩散也对国内经济造成压力与困惑,今年又是“特殊之年”,稳定压倒一切又是今年政策的主基调,为稳定经济,为实现十四五良好开局,为以优异成绩迎接建党 100 周年,货币政策不但不会立即退出,甚至不排除阶段性“反弹”,“反弹”在“量”不在“价”,这既有利于保持货币政策的稳定性,也有利于货币工具的可操作性,也有利于 A 股市场信心的稳定。

  疫情扩散及新冠病毒变异对全球经济造成负面影响同时,也让各经济体政策刺激得到强化,全球流动性至少年内无需担忧,全球有再度经济危机压力,但金融危机发生概率较低,未来外盘走弱是经济与估值压力,并非流动性枯竭所致,A 股市场有望继续保持独立运行的态势,并继续成为全球股市的领头羊。

  操作策略

  尽管受政策影响,昨银行、地产及周期股继续回落,一定程度上拖累大盘走势,但硬核科技与应用科技齐发力激活市场人气,消费、券商力稳大盘,各板块龙头继续走强,大盘继续震荡盘升,赚钱效应继续吸引场外资金继续流入,两市量能继续释放,市场结构分化依旧。我们认为,短线大盘盘中还将冲高,

  但技术上严重超买,市场存在较大的短线获利回吐压力,量能决定大盘短线走势,若量能继续释放,即便短线回调,回调空间有限,回调后还将继续加速上行,若量能出现萎缩,则大盘短线步入休整,市场上行节奏将放缓。

  昨北上资金净流出 44.44 亿,其中沪市净流出 21.69 亿,深市净流出 22.75 亿,从资金节后流向看,北上资金开始有所防御,进攻型有所减弱,北上资金已连续二个交易日净流出,其资金净流向对大盘走势具有方向性作用,短线大盘再冲高后,不宜再追高,在系统性行情未出现前,行情仍以结构性为主之际,既要关注投资机会,也要防范回调风险,昨近期强势股开始回落,就释放出短线谨慎信号。操作上,买跌不追高,逢低关注金融新能源、新材料、5G、人工智能、计算机、军工环保及应用科技长期构筑底股,回避连续涨幅过高股及退市风险股。

  提示:宏观经济不及预期,出现严重信用事件,政策变化不及预期。

  瞄股网1月6日:方正证券山西证券仅供参考

快速索引: